Verdieping – meer over het fonds en de strategie
Op deze pagina geven we meer detail over het Active Asset Allocation Fund. We vertellen meer over het fonds, de strategie, begrippen als waardering en de Shiller PE.
Wat is het Active Asset Allocation Fund (AAA Fund)?
Het AAA Fund kan worden onder verschillende noemers worden geclassificeerd als
• een multi asset fonds
• een diverfied growth fonds
• een total return fonds
• een real return fonds
Het zijn in het algemeen fondsen met een zeer ruim mandaat met als doelstelling een goed lange termijn rendement (de definitie kan ook hier worden nagelezen). Bij Morningstar is de categorie bekend onder “Mixfondsen EUR Flexibel” en “Mixfondsen EUR Flexibel – Wereldwijd.”
Hoe ziet de strategie van het AAA Fund eruit?
We combineren een aantal bewezen strategieën. Het fonds heeft een systematische strategie, wat betekent dat we vooraf regels hebben bedacht die wij direct implementeren.
De drie strategieën:
• Waardering (value): Shiller PE
• Prijstrend (momentum): bijzonder is dat wij in de waardering ook de valuta waardering meewegen. Het kan dus voorkomen Amerikaanse aandelen aantrekkelijk zijn, maar de dollar onaantrekkelijk.
• Overbought/-oversold: waarbij we inspelen op korte termijn prijsfluctuaties door opties.
Onze kernkwaliteit is asset allocatie. Aandelenselectie laten we graag aan anderen over.